Online Broker gibt es viele, doch nicht jeder Anbieter kann der Beste sein. Ob es sich bei flatex wirklich um den allerbesten Anbieter handelt, können wir an dieser Stelle noch nicht abschließend sagen, doch zumindest spricht einiges dafür. Denn flatex scheint der Liebling der Tester und Wettbewerbe zu sein. Zumindest ist die Liste an Auszeichnungen und überragenden Testergebnissen beeindruckend. Doch dazu später mehr. Uns interessiert natürlich vor allem, wie der Online Broker aussieht, der sich hinter den guten Testergebnissen verbirgt. Daher haben wir selber einmal genauer hingeschaut und flatex getestet. Dabei konnten die Vorschusslorbeeren in vielerlei Hinsicht als berechtigt angesehen werden. Ein ordentliches Handelsangebot, gute Preise und einiges darüber hinaus machen flatex zu einem attraktiven Partner für den Handel an der Börse. Die Einzelheiten folgen nun in unserem Review.
Zum eigentlichen Handelsangebot
Der Online Broker flatex deckt ein sehr weites Spektrum an handelbaren Produkten ab. Dabei wird sowohl der börsliche als auch der außerbörsliche Handel an allen deutschen sowie zahlreichen internationalen Börsenplätzen ermöglicht. Der außerbörsliche Handel hat dabei den Vorteil, dass er auch außerhalb der Handelszeiten an den offiziellen Börsen für den Handel zur Verfügung steht, was den Spielraum der Anleger noch einmal deutlich erweitert. In Deutschland kann über den außerbörslichen Handel von 08.00 Uhr bis 22.00 Uhr gehandelt werden. Zudem kann über den außerbörslichen Handel auch eine günstigere Kostenstruktur erreicht werden, da in der Regel niedrigere Gebühren anfallen. Auch dies kommt letztendlich der Rendite des Anlegers zu Gute. Der Nachteil des außerbörslichen Handels besteht allerdings darin, dass nicht immer eine ausreichend hohe Liquidität am Markt vorausgesetzt und dadurch nicht immer der optimale Preis für ein Finanzprodukt erzielt werden kann.
Egal, ob der Händler über den börslichen oder den außerbörslichen Handel in den Markt eingreift, die Auswahl an Produkten ist in jedem Fall riesig. Grundsätzlich stehen dabei die drei Kategorien Wertpapiere, Forex und CFD zur Verfügung. In Bezug auf die Wertpapiere stellt flatex dabei in Zusammenarbeit mit zahlreichen internationalen Partnerbanken den Zugang zu verschiedenen Märkten zu praktisch allen handelbaren Finanzprodukten sicher. Neben Aktien hat der Anleger damit auch Zugang zu Produkten wie klassische Investmentfonds oder ETFs, also Indexbasierten Fondprodukten. Spekulative Produkte wie Zertifikate oder Optionsscheine können allerdings unter dieser Kategorie nicht gehandelt werden. Bei einer höheren Risikoklasse sind jedoch auch diese spekulativeren Produkte ohne Probleme handelbar.
Neben dem Handel mit Wertpapieren ermöglicht flatex seinen Kunden den uneingeschränkten Zugang zum Forex, also dem Handel an den internationalen Devisenmärkten. Im Gegensatz zum klassischen Wertpapierhandel sind hier deutlich spekulativere Geschäfte möglich, da ein Großteil der Geschäfte mit einem Hebel durchgeführt wird. Darüber hinaus ist am Forex der Handel praktisch rund um die Uhr möglich und eine sehr hohe Liquidität in diesem Bereich garantiert zudem eine sehr exakte Preisübermittlung. Neben den wichtigsten Tauschverhältnissen am Forex, den sogenannten Majors, also den Währungspaaren US Dollar / Euro, Britisches Pfund / US Dollar sowie Japanischer Yen / US Dollar können auch nahezu alle anderen Währungskombinationen nach Belieben gehandelt werden.
Die dritte Kategorie handelbarer Produkte ist der CFD Handel. Dabei handelt es sich um eine eigene Produktkategorie, bei der auf verschiedenen Basiswerte mit entsprechenden Finanzhebeln gesetzt werden kann. Im Gegensatz zum einfachen Aktienhandel sind dabei deutlich höhere Renditen möglich, denen aber auf der anderen Seite auch höhere Risiken gegenüber stehen. Um mit einem Hebel zu handeln, muss auf dem Konto eine sogenannte Margin hinterlegt werden bzw. vorhanden sein, also eine Art Sicherheitsleistung. Hintergrund ist die Besonderheit beim CFD Handel, dass bei ungünstigem Verlauf auch Verluste ausgeglichen werden müssen, die über den eigentlichen Kapitaleinsatz hinausgehen können. Um sich gegen ein entsprechendes Verlustrisiko des Händlers abzusichern, verlangen Online Broker beim CFD Handel eine Margin. Im Falle von flatex wird dabei einfach ein bestimmter Betrag auf dem Handelskonto geblockt, welcher dann nicht für den Handel zur Verfügung steht. CFDs können dabei auf praktisch alle vorhandenen Finanzprodukte gehandelt werden, also neben Aktien auch Fonds und ETFs sowie Rohstoffe.
Hohe Vielfalt – klare Übersicht bei den Kosten
Als sehr erfreulich und nützlich fällt vor allem die einfach und übersichtlich gestaltete Kostenstruktur von flatex auf. Dabei versucht der Online Broker, für alle angebotenen Handelskategorien einen einheitlichen Preis anzubieten. flatex nimmt für sich Anspruch, stets den besten Preis anzubieten. Im außerbörslichen Handel kommt der Anleger dabei im günstigsten Fall auf eine Gebühr von 5,90 Euro. Das praktische daran ist, dass dieser Preis als Festpreis konzipiert ist, mit dem der Anleger fest kalkulieren kann. Allerdings gelten diese Festpreise nicht für alle Börsensegmente und insbesondere bei Auslandsbörsen sind auch deutlich höhere Preise möglich. Für den börslichen Handel über XETRA ist dabei mit 5,87 eine fast identische Gebühr möglich. In Bezug auf die Börsenplätze in den USA bzw. in Kanada bietet flatex einen Festpreis von 19,90 Euro und alle übrigen Auslandsbörsen schlagen mit einer festen Gebühr von 24,90 Euro zu Buche.
Grundsätzlich gibt es bei flatex nur das voll integrierte Konto, das heißt es werden keine unterschiedlichen Kontoformen angeboten, etwa ein Konto, über welches nur Aktien, Fonds und ETFs gehandelt werden können. Darüber hinaus ist die Kontoführung bei flatex komplett kostenlos. In den Gebühren sind zudem eine Reihe weitere Serviceangebote inbegriffen. Grundsätzlich ist eine Teilausführung einer Order innerhalb eines Handelstags kostenlos, eine Order kann also ohne Aufpreis gestückelt werden. Ebenfalls inbegriffen ist der Zugang zu Real Time Kursen, ein sehr wichtiges Feature gerade für Daytrader. Normalerweise werden Kauf- und Verkaufsaufträge online übermittelt, darüber hinaus ist aber auch die telefonische Übermittlung möglich. Der Kunde hat dabei die Auswahl zwischen einer Order über einen Mitarbeiter oder durch den Sprachcomputer. In der ersten Variante werden noch einmal 10 Euro Gebühr fällig. Trotzdem stellt diese Möglichkeit eine wichtige Option dar, etwa wenn es technische Probleme gibt und trotzdem eine wichtige Handelsoperation ausgeführt werden muss.
Auch für den CFD Bereich hat flatex eine recht einfache und übersichtliche Preisstruktur geschaffen. Bei einer Mindesteinzahlung von 1.000 Euro auf dem Konto kann bereits mit Margins gehandelt werden. In Bezug auf die im Dax gehandelten Werte wird dabei eine Margin von fünf Prozent verlangt, wobei dabei ein Hebelverhältnis von 20 angeboten wird. Dies gilt ebenso bei vielen anderen europäischen Werten. Beim Dax als Index ist sogar ein Hebel von 1 zu 100 möglich, bei einer notwendigen Margin von nur einem Prozent. Etwas ungünstiger sehen die Konditionen aus, die flatex bei amerikanischen Werten anbieten kann. Bei einer verlangten Margin von zehn Prozent kann mit einem Hebel von zehn gehandelt werden, hier kommt das Währungsrisiko noch hinzu. Insgesamt ist die Margin aber in keinem Fall höher als 10 Prozent. In Bezug auf die Rollover Kosten muss der Anleger mit 2,25 Prozent rechnen, wenn er eine Position über Nacht hält.
Abschließend noch zu den Konditionen im Forex: Auch hier kann über das kostenlose Standardkonto gehandelt werden, wobei ein Handel praktisch rund um die Uhr möglich ist. Je nach Währungspaar gelten hier sogenannte spezifische Swapsätze. Dabei handelt es sich im die Zinsdifferenz zwischen den jeweils beteiligten Währungen. Je nach Handelspaar werden Gebühren fällig, wenn die entsprechenden Positionen über Nacht gehalten werden. Ansonsten werden keinerlei Gebühren oder Kommissionen erhoben. Laut Angaben von flatex werden allein durch Spreads die Handelskosten gedeckt. Dabei bietet flatex allein die Variante variabler Spreads an. Dies hat zwar den Vorteil, dass diese in der Regel unter dem Niveau der fixen Spreads liegen, aber eben nicht immer. Damit sind mit der Höhe des jeweiligen Spreads immer auch einige Unsicherheiten bezüglich der endgültigen Gebührenhöhe verbunden. Dies gilt insbesondere für Währungspaare, die nicht so intensiv gehandelt werden wie etwa Euro / US Dollar und wo es im Markt an entsprechender Liquidität fehlt.
Trotz einer insgesamt sehr übersichtlichen und transparenten Kostenstruktur ist es also gerade im Forex Handel nicht möglich, absolute Sicherheit bezüglich der endgültigen Kosten zu erlangen.
Kunden werben Kunden – Das Bonusprogramm bei flatex
Wer mit dem Angebot seines Brokers zufrieden ist, wird dies womöglich weiter erzählen. Gelingt es dabei, andere Kunden vom Angebot von flatex derart zu begeistern, dass diese sich spontan entschließen, ebenfalls ein Konto bei flatex zu eröffnen, oder mit ihrem bisherigen Konto zu flatex umzuziehen, kann sich der Tippgeber hierfür ein Bonus sichern. Neben 300 Euro zusätzlichen Handelskapitals kann sich der Bonusempfänger auch über bis zu zehn Freetrades freuen. Dafür erhält er einen Gutscheincode, den er dann nur noch aktivieren muss.
Anspruchsvolle Webseite
Die Webseite von flatex ist insgesamt sehr übersichtlich aufgebaut und bietet dem Anleger darüber hinaus jede Menge nützlicher Informationen. Maßstäbe setzt dabei das äußerst umfangreiche FAQ, welches in Bezug auf den Börsenhandel kaum Fragen offen lässt. Darüber hinaus können über die Webseite verschiedenen Versionen der Handelssoftware Metatrader heruntergeladen werden, die Standardsoftware für den Börsenhandel mit CFD oder Forex. Anschauen sollten sich die Anleger auch die Rubrik Akademie. Hier sind unter dem Punkten Schulungsvideos und Webinare zahlreiche und gut aufbereitete Inhalte zusammengefasst, mit denen der Anleger sein Börsenwissen systematisch erweitern kann. Dabei dürfte sowohl der Anfänger als auch der fortgeschrittene Händler für sich interessante Angebote finden. Ebenfalls empfehlenswert sind die vielen Webinare, die durch flatex organisiert und angeboten werden. Hier wird in Live Sessions über Handelsstrategien, Formen der technischen Analyse und neue Tradingideen nicht nur berichtet, sondern auch gemeinsam mit Experten diskutiert. Dabei kann der Anleger, der am Webinar teilnimmt, direkt mit dem Experten in Kontakt treten und eigene Fragen formulieren. Darüber hinaus wird auch eine eigene Road Show angeboten, bei der man vor Ort mit den Experten von flatex in Kontakt treten kann.
Auch der mobile Handel ist für die Kunden von flatex möglich, auch wenn hier noch etwas Optimierungsbedarf besteht. So ist es bis dato noch nicht gelungen, eine eigene App für das iPad zur Verfügung zu stellen. Für iPod sowie für Android steht dagegen eine vollumfängliche App zur Verfügung, mit der alle notwendigen Funktionen für den Handel genutzt werden können. Darüber hinaus kann man mit dem Tablet oder dem Smartphone auch direkt auf die Webseite gehen, auch wenn hier einige zusätzliche Einstellungen notwendig sind um problemlos alle Funktionen nutzen zu können.
Zahlungen per klassischer Überweisung und gute Sicherheitsstandards
Der Online Broker flatex ist als deutsches Unternehmen in den Einlagensicherungsfond des Bundesverbandes Deutscher Banken eingebunden. Damit sind die Einlagen der Kunden zu 20 Prozent des Eigenkapitals der Bank gesichert. Das Eigenkapital orientiert sich dabei am letzten Bilanzabschluss, so dass derzeit Einlagen bis zu 3,353 Mio Euro geschützt sind. Dies gilt für die Einlagen auf dem Konto. Darüber hinaus besteht im Falle eines Konkurses auch der Anspruch auf die Herausgabe der Depotwerte, diese sind also im Fall der Fälle für den Kunden nicht verloren.
Bezüglich Einzahlung und Auszahlung stehen dem flatex Kunden die Banküberweisung zur Verfügung. Grundsätzlich muss für den Handel ein festes Referenzkonto festgelegt werden. Dabei kann in verschiedenen Währungen, aber natürlich auch in Euro eingezahlt werden. Ebenso funktioniert es bei Auszahlungen. Durch den Online Zugriff kann eine Auszahlung auf das feste Referenzkonto veranlasst werden.
Weitere Details zum Broker und Unternehmen
flatex gehört zu 100 Prozent dem Unternehmen Fin Tech Group GmbH und hat seit 2006 einen Kundenstamm von 126.000 Tradern aufgebaut. Damit gehört flatex zu den dienstältesten und beliebtesten Brokern in Deutschland. Dabei hat es sich den Ruf als seriöses Unternehmen aufgebaut und immer wieder bewiesen, dass Betrug oder Abzocke bei flatex keine Chance haben. Ein weiterer wichtiger Bestandteil des Unternehmens ist ein professioneller und schnell reagierender Kundendienst, der bei Fragen, Problemen oder auch allen anderen denkbaren Angelegenheiten zur Stelle ist. Hierfür kann man zum Festnetztarif die Hotline nutzen, welche sowohl für Neukunden also auch für Bestandskunden eine eigene Nummer vorhält. Außerdem besteht die Möglichkeit, über ein Email Formular Kontakt zu flatex aufzunehmen, allerdings sollte man hier keine unmittelbare Reaktion erwarten. Etwa zwei Werktage sollte man für die Antwort einplanen. Bei dringenden Problemen ist man daher nach unseren Erfahrungen besser beraten, gleich zum Telefonhörer zu greifen.
Für die Eröffnung eines Kontos bei flatex sind die in Deutschland üblichen Regularien zu beachten. Neben einem Referenzkonto müssen die persönlichen Angaben über eine Ausweiskopie nachgewiesen werden.
Fazit: Professioneller Handel mit einem etablierten Unternehmen
Mit dem Online Broker flatex ist es dem Kunden möglich, schnell, unkompliziert und vor allem kostengünstig am weltweiten Börsenhandel teilzunehmen. Neben Aktien und Fonds können dabei auch spekulative Produkte am Forex sowie Differentialkontrakte (CFDs) gehandelt werden. Bei der Kosten- und Angebotsstruktur hat sich flatex erfolgreich darum bemüht, einfache und nachvollziehbare Preise anzubieten. So gibt es für ganze Produktklassen einheitliche Gebührensätze. Und auch wenn zahlreiche Preise die Spitzenposition in vielen Bereichen unter Beweis stellen, ob es der allerbeste Anbieter ist, kann nur der Kunden selbst entscheiden.